Комплексный анализ хозяйственной деятельности

Коэффициент финансовой независимости увеличивается на протяжении всего периода, но значения коэффициента не подходят по нормативам. Темп роста коэффициента в 2015 году 0,03, в 2016 году 0,11.
Коэффициент финансового левериджа наоборот, превышает допустимые значения, но это лишь доказывает неустойчивость предприятия, так как коэффициент показывает отношение заемного капитала к собственному. Однако значение коэффициента снижается с каждым годом, в 2015 году по отношению к 2014 году снизилась на 1,71 , а в 2016 году на 3,02.
Коэффициент обеспеченности оборотными средствами отрицателен, его значение увеличилось на 0,25 в 2015 году и на 0,11 в 2016 году, и не соответствует диапазону рекомендуемого норматива. Фактически предприятие имеет очень маленький резерв собственных оборотных средств и, соответственно не использует их в качестве источника финансирования текущих активов. Повышение коэффициента - это положительный этап для компании, но его отрицательное значение показывает, что присутствует 100 % зависимость предприятия от внешних источников финансирования и свидетельствует о кризисной ситуации на предприятии.
Коэффициент маневренности составил отрицательную тенденцию, которая с каждым годом уменьшается, в 2014 году коэффициент составил минус 2,25, в 2015 году минус 0,87, в 2016 году минус 0,16. Таким образом, все собственные средства компании используются для финансирования только внеоборотных активов. Динамика коэффициента положительна: в 2015 году коэффициент увеличился на 1,39, а в 2016 году на 0,70.
Коэффициент финансовой устойчивости в 2014 году составил 0,42, в 2015 году снизился на 0,08 до 0,34, в 2016 году составил 0,37, что не соответствует нормативу больше 0,7.Динамика показателя, равно как и его значение отражают негативные тенденции в деятельности анализируемого предприятия - отсутствие у него в полном объеме финансовой устойчивости.
Таким образом, можно сделать выводы, что ООО «Альянс» не хватает собственных оборотных средств. Величина собственного оборотного капитала предприятия отрицательна, т.е. компания имеет очень маленький процент собственных оборотных средств и финансирует свою деятельность преимущественно за счет привлеченных средств – в первую очередь кредиторской задолженности. Все коэффициенты финансовой устойчивости не соответствовали рекомендуемым нормативам. Предприятие является финансово неустойчивым, что обусловлено значительным объемом привлеченных внешних источников финансирования. Высокий уровень заемных средств в валюте баланса, а также низкий уровень собственных оборотных средств являются основными факторами, под воздействием которых сформировались показатели финансовой неустойчивости компании.

Таблица 8.2 - Оценка платежеспособности (ликвидности)
Показатель Значение Нормативное значение Отклонение 2014 год 2015 год 2016 год 2015 год 2016 год Коэффициент абсолютной ликвидности 0,65 0,81 0,81 0,2-0,7 0,16 -0,01 Коэффициент быстрой ликвидности 0,99 1,06 1,05 0,5-1,0 0,07 0,00 Коэффициент текущей ликвидности 1,06 1,10 1,11 1,0-2,0 0,05 0,01 Чистый оборотный капитал 6148 12599 10211   6451 -2388
По результатам расчетов показателей ликвидности и платежеспособностиследует:
- коэффициент абсолютной ликвидности является положительным и составила 0,65 в 2014 году, 0,81 в 2015 и 2016 гг. Значение соответствует рекомендуемому уровню в 2014 году, в последующих годах превышает. Таким образом, компания в силах покрыть свои текущие краткосрочные обязательства. Можно также отметить, что организация имеет высокую долю неработающих денежных средств на счетах, что не является положительным для предприятия;
- коэффициент быстрой ликвидности в 2015 году увеличился на 0,07 и составил 1,06, в 2016 году он составил 1,05. Нормативное значение совпадает со значением компании, и показывает, что ООО «Альянс» сможет погасить краткосрочные обязательства, при условии своевременного расчета с дебиторами;
- коэффициент текущей ликвидности в пределах нормы, и медленными темпами растет. В 2014 году составил 1,06, в 2015 году 1,10, в 2016 году 1,11. Темп роста в 2015 году составил 0,4 и в 2016 году 0,01. Коэффициент показывает, что ООО «Альянс» сможет погасить краткосрочные обязательства за счет оборотных средств;
- чистый оборотный капитал характеризует величину оборотного капитала, свободного от краткосрочных обязательств. В 2015 году ЧОК увеличился на 6451 тыс. руб., в 2016 году сократился на 2388 тыс. руб.
Таким образом, значения коэффициентов и чистого оборотного капитала свидетельствует о том, что предприятие является ликвидным и платежеспособным. В течение всего исследуемого периода поступлений от текущей деятельности хватило на покрытие краткосрочных обязательств денежными средствами, дебиторской задолженностью, а также оборотными средствами. В результате увеличение объема выручки и рост дебиторской задолженности положительно повлияли на платежеспособность ООО «Альянс».


Таблица 8.3 - Расчет показателей деловой активности
Показатель 2014 год 2015 год 2016 год Абсолютные изменения Темп прироста, % 2015 год 2016 год 2015 год 2016 год 1 2 3 4 5 6 7 8 Выручка от продажи, тыс. руб. 66861 73434 71789 6573 4928 9,83 7,37 Величина запасов 2649 5352 4336 2703 1687 102,04 63,68 Величина дебиторской задолженности 28261 28824 22148 563 -6113 1,99 -21,63 Величина кредиторской задолженности 81896 117390 89066 35494 7170 43,34 8,76 Величина всех оборотных активов 54020 58659 73147 4639 19127 8,59 35,41 Оборачиваемость запасов 0,48 1,00 0,90 0,52 0,42 108,46 87,63 Оборачиваемость дебиторской задолженности 2,37 2,55 3,24 0,18 0,88 7,69 37,01

Продолжение таблицы 8.3 1 2 3 4 5 6 7 8 Оборачиваемость всех оборотных активов 0,46 0,41 0,50 -0,06 0,03 -12,38 7,06 Оборачиваемость кредиторской задолженности 0,03 0,05 0,05 0,01 0,02 40,95 50,51 Оборачиваемость основных средств 1,24 1,25 0,98 0,01 -0,26 1,14 -20,71 Период оборота запасов, дней 764 367 407 -398 -357 -52,03 -46,70 Период оборота дебиторской задолженности, дней 154 143 113 -11 -42 -7,14 -27,01 Период оборота оборотных активов, дней 786 897 734 111 -52 14,13 -6,60 Период оборота кредиторской задолженности, дней 11284 8006 7497 -3278 -3787 -29,05 -33,56 Период оборота основных средств 295 292 372 -3 77 -1,13 26,11
По данным таблицы 8.3 видно, что за анализируемый период:
- коэффициент оборачиваемости запасов составила в 2014 году 0,48, в 2015 году 1,00, в 2016 году 0,90, т.е. показатель увеличился на 0,52 в 2015 году и сократился на 0,42 в 2016 году по сравнению с 2014 годом. Повышение скорости оборачиваемости запасов обусловлено значительным увеличением выручки, которое, не смотря на увеличение суммы запасов, обусловило ускорение их оборачиваемости;
- коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности составил в 2014 году 2,37, в 2015 году 2,55, в 2016 году 3,24, т.е. показатель увеличился на 0,18 в 2015 году и на 0,88 в 2016 году. Увеличение скорости оборачиваемости дебиторской задолженности обусловлено как увеличением выручки, так и ростом величины дебиторской задолженности в течение периода;
- коэффициент оборачиваемости оборотных активов составил 0,46 в 2014 году, 0,41 в 2015 году и 0,50 в 2016 году. Снижение данного показателя на 0,06 в 2015 году и увеличение его на 0,03 в 2016 году характеризует замедление скорости оборота вследствие изменения выручки и роста суммы оборотных активов предприятия;
- коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности составил 0,03 в 2014 году 0,05 в 2015 и 2016 гг. Увеличение данного показателя обусловлено изменением себестоимости продаж продукции, в начале ростом, а затем его снижением, а также увеличением кредиторской задолженности;
- коэффициент оборачиваемости основных средств составил 1,24 в 2014 году, 1,25 в 2015 году и 0,98 в 2016 году. Снижение показателя в 2016 году является результатом сокращение денежных средств и денежных эквивалентов в 2015 и 2016 гг.
Таким образом, в течение исследуемого периода сохранялась общая тенденция рассчитанных показателей оборачиваемости - их увеличение, т.е. эффективность использования предприятием оборотных средств увеличивалось. Ускорение оборота привело к сокращению периода оборота:
- по запасам с 764 дней до 367 дней в 2015 году, т.е. на 397 дней меньше. В 2016 году на 357 дней меньше чем в 2014 году;
- по дебиторской задолженности на 11 дней в 2015 году, со 154 до 143дней, и на 42 дня меньше в 2016 году, со 154 до 113 дней;
- по оборотным активам на 111 дней больше в 2015 году, с 786 до 897 дней, и на 52 дня меньше в 2016 году, с 786 до 734 дней. Период оборота данных активов 2 года, что отрицательно отражается на деятельности предприятия в целом и свидетельствует о неэффективном управлении оборотными активами;
- по кредиторской задолженности на 3278 дней меньше в 2015 году, и на 3787 дней меньше, чем в 2016 году.
Итак, проведенный анализ показал, что период оборота запасов по величине является удовлетворительным, и соответствует средним значением отраслевых показателей анализируемого предприятия. Иная ситуация наблюдается по показателям оборачиваемости всех оборотных активов, а также кредиторской задолженности. Период оборачиваемости дебиторской задолженности полгода, оборотных активов занимает два года, кредиторской около двадцати лет. При этом период оборота кредиторской задолженности является более длительным и намного превышает период оборачиваемости дебиторской задолженности.


Таблица 8.4 - Расчет показателей рентабельности
Показатели 2014 год 2015 год 2016 год Абсолютное отклонение Темп прироста, % 2015 год 2016 год 2015 год 2016 год Валовая прибыль, тыс. руб. 64212 68082 67453 3870 3241 6,03 5,05 Прибыль от продаж, тыс. руб. 13928 14653 12698 725 -1230 5,21 -8,83 Финансовый результат от прочей деятельности, тыс. руб. 1451 1618 4888 167 3437 11,51 236,87 Прибыль до налогообложения, тыс. руб. 9945 11889 14148 1944 4203 19,55 42,26 Чистая прибыль, тыс. руб. 7956 9511 11318 1555 3362 19,54 42,26 Рентабельность активов ROA (оборотных активов),% 5,53 5,27 7,84 -0,26 2,31 -4,63 41,85 Рентабельность капитала (эффективность использования капитала), % 47,34 36,14 30,07 -11,20 -17,27 -23,66 -36,47 Рентабельность продаж, % 20,83 19,95 17,69 -0,88 -3,14 -4,21 -15,09 Рентабельность затрат, % 18,79 20,23 23,94 1,44 5,15 7,65 27,44
Из данных представленных в таблице, видно, что выручка от продаж увеличилась, темпы роста ее величины положительные. Если по итогам 2015 года выручка увеличилась на 6573 тыс. руб., то себестоимость продаж увеличилась на 2703 тыс. руб. Аналогичная ситуация наблюдалась по итогам 2016 года, увеличение выручки на 4928 тыс. руб. по сравнению с 2014 годом, и себестоимости на 1687 тыс. руб.
Валовая прибыль предприятия вследствие высоких темпов роста выручки по итогам 2015 года увеличилась на 3870 тыс. руб. Рост данного показателя в совокупности с величиной управленческих расходов привел к росту продаж. Так управленческие расходы увеличились на 3145 тыс. руб. в 2015 году и на 4471 тыс. руб. в 2016 году. При этом темп прироста составил 6,25% в 2015 году и 8,89% в 2016 году. Чрезмерный объем управленческих расходов в течение всего анализируемого периода явился одной из основных причин кризисной ситуацией предприятия.
Финансовый результат от прочей деятельности в 2014 году составил 1451 тыс. руб., в 2015 году 1688 тыс. руб., в 2016 году 4888 тыс. руб., так как в 2014-2016 гг. прочих доходов больше прочих расходов и составляют соответственно:
- в 2014 году сумма прочих расходов 263 тыс. руб., прочих доходов составляет 1714 тыс. руб.;
- в 2015 году сумма расходов составила 369 тыс. руб., доходов 1987 тыс. руб.;
- в 2016 году сумма расходов 272 тыс. руб., сумма доходов составила 5160 тыс. руб.
Общая сумма финансового результата по прочей деятельности положительно повлияла на объем прибыли до налогообложения. Таким образом, прибыль до налогообложения увеличилась в 2015 году на 1944 тыс. руб., а в 2016 году на 4203 тыс. руб.
Показатели рентабельности активов ROA за анализируемый период растут и составляют 5,53% в 2014 году, 5,27% в 2015 году и 7,84% в 2016 году. Увеличение коэффициента связано с ростом оборотных активов и чистой прибыли.
Значение рентабельности капитала с каждым годом снижается, в 2015 году снизилось на 11,20% по сравнению с 2014 годом, в 2016 году на 17,27% по сравнению с 2014 годом. Снижение коэффициента говорит о том, что увеличивается собственный капитал и долговые обязательства и уменьшается оборачиваемость активов.
Коэффициенты рентабельности продаж также снижаются, в 2014 году рентабельность продаж составила 20,83%, в 2015 году 19,95%, а в 2016 году 17,69%. Сокращение показателя является не благоприятной тенденцией для предприятия, возможными причинами стали изменения цены, сокращение объемов продаж, увеличение норм затрат.
Из таблицы 8.5 видно, что за анализируемый период валюта баланса имела неустойчивую тенденцию. В 2015 году ее повышение к 2014 году составило 36487 тыс. руб., в 2016 году к 2014 имущество увеличилось на 412 тыс. руб.
Стоимость основных средств по балансу предприятия снизилась, в результате начисления амортизации и списания устаревшего оборудования. Темпы прироста по данной статье отрицательны.
В структуре имущества предприятия внеоборотные средства занимают доли: в 2014 году - 37,97%, в 2015 году - 27,22%, в 2016 году - 30,29%.
Наибольшая часть активов компании приходится на оборотные средства, доля их составила в 2014 году - 62,03%, в 2015 году - 72,78% и в 2016 году 69,71%. Таким образом, удельный вес оборотных активов в валюте баланса вырос на 10,75% в 2015 году и снизился на 7,68% в 2016 году. Рост и снижение обусловлены финансовыми вложениями в 2015 году.
Оборотные активы ООО «Альянс» за анализируемый период возросли по итогам 2015 года на 42027 тыс. руб. и на 11346 тыс. руб. в 2016 году к 2014 году. Темп прироста составил 47,7% в 2015 году, и 12,71% в 2016 году.
Чуть меньше половины всех активов предприятия сосредоточено в денежных средствах и денежных эквивалентах, сумма, которых в 2015 и 2016 гг. возросла на 4639 тыс. руб. и 19127 тыс. руб. соответственно. Удельный вес данной статьи составил 37,53% в 2014 году, 32,51% в 2015 году, 50,67% в 2016 году. Снижение удельного веса в 2015 году на 5,02% и повышение на 13,14% в 2016 году вызваны увеличением суммы данного показателя. Для сохранения и увеличения денег, компания решила в 2015 году внести финансовые вложения для дальнейшего получения прибыли. Что и повлияло на увеличения статьи в 2016 году.



Таблица 8.5 - Горизонтальный и вертикальный анализ активов ООО «Альянс» за 2014-2016 гг.
Наименование статей Сумма, тыс. руб. Структура, % Абсолютное отклонение,
тыс. руб. Изменение структуры,% Темп прироста, % 2014 год 2015 год 2016 год 2014 год 2015 год 2016 год 2015 к 2014 году 2016 к 2014 году 2015 к 2014 году 2016 к 2014 году 2015 к 2014 году 2016 к 2014 году Нематериальные активы 573 448 463 0,40 0,25 0,32 -125 -110 -0,15 -0,08 -21,82 -19,20 Основные средства 54085 48670 43261 37,57 26,97 29,97 -5415 -10824 -10,60 -7,61 -10,01 -20,01 Итог по разделу 1 54658 49118 43724 37,97 27,22 30,29 -5540 -10934 -10,75 -7,68 -10,14 -20,00 Запасы 5546 5374 4837 3,85 2,98 3,35 -172 -709 -0,87 -0,50 -3,10 -12,78 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 1 2 2 0,00 0,00 0,00 1 1 0,00 0,00 100 100 Дебиторская задолженность 28261 28824 22148 19,63 15,98 15,34 563 -6113 -3,66 -4,29 1,99 -21,63 Финансовые вложения 0,00 38000 0,00 0,00 21,06 0,00 38000 0 21,06 0,00 - - Денежные средства и денежные эквиваленты 54020 58659 73147 37,53 32,51 50,67 4639 19127 -5,02 13,14 8,59 35,41 Прочие оборотные активы 1455 451 495 1,01 0,25 0,34 -1004 -960 -0,76 -0,67 -69,00 -65,98 НДС по авансам и переплатам 0,00 8 198 0,00 0,00 0,14 8 198 0,00 0,14 - - Расходы будущих периодов 1455 443 297 1,01 0,25 0,21 -1012 -1158 -0,77 -0,81 -69,55 -79,59 Итого по разделу 2 89283 131310 100629 62,03 72,78 69,71 42027 11346 10,75 7,68 47,07 12,71 Валюта баланса 143941 180428 144353 100,00 100,00 100,00 36487 412 0,00 0,00 25,35 0,29 
Также весомую часть оборотных активов составляет дебиторская задолженность, удельный вес которой составил 19,63% в 2014 году, 15,98% в 2015 году и 15,34% в 2016 году. В 2015 году наблюдается прирост дебиторской задолженности по сравнению с 2014 на 563 тыс. руб. А в 2016 году сумма дебиторской задолженности сокращается, так как предприятие намерено быстрее возвращать и отдавать деньги, для ускорения оборота денежных средств компании.
В активе баланса представлены такие статьи как запасы, НДС по приобретенным ценностям, финансовые вложения, прочие оборотные активы и расходы будущих периодов. Стоимость запасов сократилось в 2015 году на 172 тыс. руб., в 2016 году на 709 тыс. руб., что обусловлено снижением сумм материалов на 350 тыс. руб. и 878 тыс. руб., увеличением товаров отгруженных в 2015 году на 64 тыс. руб., и снижением в 2016 году на 138 тыс. руб. Стоимость товаров увеличилось в 2015 году на 112 тыс. руб. и в 2016 году на 306 тыс. руб. Данные статьи имеют небольшой удельный вес в валюте баланса, как и НДС, и расходы будущих периодов, и не оказали за анализируемый период существенного влияния на ее изменения.
Из данных, представленных в таблице 8.6, следует, что в пассиве баланса ООО «Альянс» представлены такие разделы, как собственный капитал, долгосрочные и краткосрочные обязательства. Уставный и резервный капитал не изменяется в течении анализируемого периода. Удельный вес уставного капитала составляет 0,01 % с 2014 по 2016 года, удельный вес резервного капитала снижается лишь в 2015 году до 0,28%, в 2014 и 2016 году составляет 0,35%. Нераспределенная прибыль стабильно увеличивается, что говорит о расширении возможностей пополнения оборотных средств. Удельный вес нераспределенной прибыли в 2015 году вырос на 2,98% и на 14,40% в 2016 году. Хотя доля собственного капитала не такая большая, как доля заемного капитала, ее удельный вес растет, в 2015 году темп прироста составил 56,59%, а в 2016 году 127,82%.
Таблица 8.6 - Горизонтальный и вертикальный анализ пассивов предприятия за 2014-2016 гг.
Наименование статей Сумма, тыс. руб. Структура, % Абсолютное отклонение,
тыс. руб. Изменение структуры, % Темп прироста, % 2014 год 2015 год 2016 год 2014 год 2015 год 2016 год 2015 к 2014 году 2016 к 2014 году 2015 к 2014 году 2016 к 2014 году 2015 к 2014 году 2016 к 2014 году Уставный капитал 1211 1211 1211 0,8 0,7 0,8 0 0 -0,1 0,1 0 0 Резервный капитал 500 500 500 0,35 0,28 0,35 0 0 -0,07 0,00 0 0 Нераспределенная прибыль 15095 24606 35924 10,48 13,64 24,89 9511 20829 2,98 14,40 58,36 127,82 Итог по разделу 3 16806 26317 37635 11,68 14,59 26,07 9511 20829 2,91 14,40 56,59 123,94 Заемные средства 44000 35400 16300 30,57 19,62 11,29 -8600 -27700 -10,95 -19,28 -19,55 -62,95 Итог по разделу 4 44000 35400 16300 30,57 19,62 11,29 -8600 -27700 -10,95 -19,28 -19,55 -62,95 Заемные средства 411 332 263 0,29 0,18 0,18 -79 -148 -0,10 -0,10 -19,22 -36,01 Кредиторская задолженность 81896 117390 89066 56,90 65,06 61,70 35494 7170 8,17 4,80 43,34 8,76 Оценочные обязательства 828 989 1089 0,58 0,55 0,75 161 261 -0,03 0,18 19,44 31,52 Итог по разделу 5 83135 118711 90418 57,76 65,79 62,64 35576 7283 8,04 4,88 42,79 8,76 Валюта баланса 143941 180428 144353 100,00 100,00 100,00 36487 412 0,00 0,00 25,35 0,29 При этом долгосрочные обязательства снижаются, удельный вес в 2014 году составил 30,57%, в 2015 году 19,62% и в 2016 году 11,29%.
Наибольшей частью пассивов является кредиторская задолженность. Ее удельный вес составляет 56,90% в 2014 году, 65,06% в 2015 году и 61,7% в 2016 году. Кредиторская задолженность почти в 4 раза превышает дебиторскую задолженность. Отсюда следует, что предприятие использует в обороте больше привлеченных средств, чем рискует финансовой устойчивостью компании. Больший вес в кредиторской задолженности занимают расчеты с дебиторами и кредиторами, сумма в 2015 году увеличилась на 35830 тыс. руб., и снизилась на 7049 в 2016 году, по сравнению к 2014 году. Расчеты с поставщиками и подрядчиками сокращаются на 744 тыс. руб. в 2015 году и на 1594 тыс. руб. в 2016 году.
Расчеты с покупателями и заказчиками резко возрастают, удельный вес этой статьи возрос на 0,03% в 2015 году и на 0,90% в 2016 году. В пассиве также присутствуют расчеты по налогам и сборам, с подотчетными лицами и оценочные обязательства, которые постепенно увеличиваются, без сильного влияния на валюту баланса.
По балансу анализируемого предприятия получены следующие значения данного равенства А1<П1, А2>П2, А3<П3, А4>П4 в 2014 году и в последующих 2015 и 2016 гг. равенство имело данный неизменный вид (таблица 8.7).
Таким образом, баланс ООО «Альянс» не является ликвидным по итогам каждого из анализируемых годов, поскольку равенство не соблюдается. Наиболее ликвидных активов - денежных средств не хватит для погашения всей суммы срочных обязательств. При этом гашение всех срочных обязательств невозможно даже за счет менее ликвидных активов -поступлений в результате 100% гашения дебиторской задолженности. Зато выполняется равенство А2>П2, что означает что дебиторская задолженность в силе покрыть краткосрочные обязательства.
Таблица 8.7 – Группировка активов и пассивов и анализ ликвидности баланса ООО «Альянс» по абсолютным показателям за 2014-2016 гг. Актив 2014 год 2015 год 2016 год Пассив 2014 год 2015 год 2016 год Нормативное значение 2014 год 2015 год 2016 год А1 54020 96659 73147 П1 81896 117390 89066 А1>П1 А1<П1 А1<П1 А1<П1 А2 28261 28824 22148 П2 1239 1321 1352 А2>П2 А2>П2 А2>П2 А2>П2 А3 5547 5384 5037 П3 44000 35400 16300 А3>П3 А3<П3 А2<П3 А3<П3 А4 54658 49118 43724 П4 15351 25874 37338 А4<П4 А4>П4 А4>П4 А4>П4 Итого активы 142486 179985 144056 Итого пассивы 142486 179985 144056         Таким образом, предприятие будет платежеспособным в недалеком будущем с учетом своевременных расчетов с кредиторами. По таблице 8.7 видно, что внеоборотных активов намного меньше, чем постоянных обязательств, что свидетельствует о кризисном состоянии компании.

Таблица 8.8 - Анализ финансовой устойчивости ООО «Альянс» в абсолютных показателях за 2014-2016 гг.
Показатели Год состояние-нормальное Абсолютные изменения 2014 год 2015 год 2016 год 2015 год 2016 год ФС-собственных оборотных средств -43398 -28175 -10926 <0 15223 17249 ФТ-собственных и долгосрочных источников формирования запасов и затрат 602 7225 5374 >0 6623 -1851 ФО-общей величины источников формирования запасов затрат 83737 125936 95792 >0 42199 -30144
По данным таблицы 8.8 можно увидеть, что у компании недостаток собственных оборотных средств, но при наличии собственных и долгосрочных источников финансирования предприятие становится более устойчивым. Показатели недостатка собственных оборотных средств снижаются, а величина долгосрочных источников сначала возрастает, а в конечном счете становится меньше, чем в отчетном периоде - 2014 году на 1851 тыс. руб.
Общую величину источников формирования запасов и затрат, невозможно покрыть за счет собственных и заемных средств. Для устойчивости, компании следует сократить величину запасов и затрат, а также увеличить собственный оборотный капитал.
Слабыми сторонами в финансовой деятельности ООО «Альянс» являются большая зависимость от кредиторов, неустойчивое финансовое положение, низкий уровень собственного капитала.











51



Бухгалтерский учет
Статистика

Информационное обеспечение

Экономический анализ

Методологическое обеспечение

Статистика
Аудит

Практическая реализация

Аудит
Планирование
Управление
Контроллинг