Анализ хозяйственной деятельности

Обеспечение сбалансированности притока и оттока денежных средств обеспечивается уравновешенностью активов и пассивов по срокам их использования.Таблица 26 – Оценка устойчивости финансового состояния предприятия ОАО «Красцветмет» за 3 год. ПОКАЗАТЕЛИКод строки Величина показателя,тыс.руб.123123451. Источники собственных средств (Ис)13001005594711524477136449572. Внеоборотные активы (F)1100366517834200973968207     3. Наличие собственных источников оборотных средств (Ес)п.1-п.26390769810438096767504. Долгосрочные пассивы (Кт)1400344362516042965754915. Наличие собственных и долгосрочных источников (Eт)п.3+п.498343948264809162522416. Краткосрочные кредиты и заемные средства (Kt)15102472158767129230317587. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (Eo)п.5+п.61230655215936101192839998. Общая величина запасов и затрат (Z)1210+122081068501017600493851479. Излишек (+), Недостаток (-) собственных источников оборотных средств (+-Ес)п.3-п.8-1716081-207162429160310. Излишек (+), Недостаток (-) собственных и долгосрочных источников (+-Ет)п.5-п.81727544-1911195686709411. Излишек (+), Недостаток (-) общей вели-чины основных источников формирования запасов и затрат (+-Ео)п.7-п.841997025760097989885212. Трехкомпонентный финансовый показатель типа финансовой ситуации S={S1(+-Ес);S2(+-ET);S3(+-Eo)}-{0;1;1}{0;0;1}{1;1;1}На начало периода на предприятии наблюдается неустойчивое финансовое состояние, имеется определённый финансовый риск во взаимоотношении с ними. Это организации, которые могут потерять все средства, даже после принятия мер по оздоровлению их бизнеса.На конец года состояние улучшается, финансовое положение позволяет быть уверенными в своевременном выполнении обязательств в соответствии с договором.Таблица 27 - Расчет относительных показателей финансовой устойчивости предприятияПоказательНор123Отклонение2/1 3/2 Коэффициент автономии (финансовой независимости)≥0,50,6080,5850,512-0,023-0,073Коэффициент финансовой устойчивости≥0,70,8160,5930,758-0,2230,166Коэффициент финансовой зависимости≤0,50,3920,4150,4880,0230,073Коэффициент финансирования≥11,5481,4081,048-0,140-0,360Коэффициент инвестирования≥12,7443,3703,4390,6260,069Коэффициент постоянного актива≤10,3640,2970,291-0,068-0,006Коэффициент маневренности0,50,6360,7030,7090,0680,006Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами (КОСС)0,10,4960,4980,4260,002-0,071Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств-3,5164,7625,7181,2460,956Финансовый рычаг (леверидж)≤10,6460,7100,9540,0640,244Абсолютно все показатели финансовой устойчивости находятся в границах нормы.3.5 Анализ платежеспособностиАнализ платежеспособности основывается на анализе ликвидности баланса. Для анализа ликвидности на основе сопоставления групп активовпо степени убывания их ликвидности и групп пассивов по срокам погашения обязательств данные бухгалтерского баланса приведены в виде таблицы 28.Таблица 28– Анализ ликвидности баланса ОАО «Красцветмет», тыс. руб.Показатель1 г.2 г.3 г.Изменение2/1Изменение3/2тыс. руб.%тыс. руб.%АктивНаиболее ликвидныеактивы21255674711363609162-165443122,173138026766,06Быстро реализуемыеактивы2653913564023896976422986325212,534057404171,94Медленнореализуемые активы81068501017600493851472069154125,52-79085792,23Труднореализуемыеактивы366517834200973968207-24508193,31548110116,03Баланс1655150819707475266601583155967119,076952683135,28ПассивНаиболее срочныеобязательства4973052807742151603-21653156,461870829766,31Краткосрочныепассивы2554622774178642880775187164303,05-345370955,39Долгосрочныепассивы34436251604296575491-32831964,6664150624098,69Постоянные пассивы1005595611524486136449871468530114,602120501118,40Баланс1655150819707475266601583155967119,076952683135,28Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итого по каждой группе активов и пассивов. Баланс считается абсолютно ликвидным если выполняются условия:А1 ≥ П1А2 ≥ П2А3 ≥ П3А4 ≤ П4Сравнение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств указывает на платежеспособность организации по текущей ликвидности. Сравнение быстрореализуемых активов и краткосрочных обязательств указывает на достаток ликвидных средств для погашения обязательств организации.По остальным соотношениям требования выполняются, то есть с позиции перспективной ликвидности организация является платежеспособной, при условии благоприятной ситуации по реализации товарных запасов и поступления на этой основе денежных активов.В целом, полученные расчеты характеризуют ликвидность баланса ОАО «Красцветмет» как достаточную.Оценка платежного недостатка в динамике за анализируемый период приведена в таблице 29.Таблица 29 - Анализ достаточности платежных средств ОАО «Красцветмет», тыс. руб.Показатель1 г.2 г.3 г.Платежный излишек(недостаток)1 г.2 г.3 г.Наиболее ликвидные активы (А1)2125567471136360916216282621903621457559Наиболее срочные обязательства (П1)4973052807742151603Быстро реализуемые активы (А2)26539135640238969764299291-21015485409565Краткосрочные пассивы (П2)255462277417864288077Медленно реализуемые активы (А3)81068501017600493851474663225100155752809656Долгосрочные пассивы (П3)34436251604296575491Труднореализуемые активы (А4)366517834200973968207639077881043899676780Постоянные пассивы (П4)100559561152448613644987Показатели платежеспособности находятся в нормальном диапазоне.4 Мероприятия по повышению эффективности деятельности предприятияВ целом, по результатам проведенного анализа, финансовое состояние ОАО «Красцветмет» можно охарактеризовать, как достаточно стабильное. Выручка растет, стоимость имущества увеличивается, компания платежеспособна и финансово устойчиво.В результате анализа выявлены резервы повышения объема производства и реализации продукции.К ним относятся:мероприятия по повышению эффективности использования материальных ресурсов;мероприятия по повышению использования трудовых ресурсов;мероприятия по повышению деловой активности компании.Управление материально-техническим снабжениемпредставляет сложный комплекс мероприятий, в котором задачи финансового менеджмента тесным образом переплетаются с задачами производственного менеджмента. Все эти задачи подчинены единой цели – обеспечению бесперебойного процесса производства и реализации продукции при минимизации текущих затрат по обслуживанию ресурсов.В компании должны осуществляться организационные, экономические и правовые мероприятия, направленные на совершенствование материально – технического снабжения, снижение материалоемкости и себестоимости продукции.Организационные мероприятия включают в себя:-повышение на основе внедрения достижений научно – технического прогресса уровня организации производства;-организация обмена оперативной информацией о поставках материальных ценностей и выработка требований к поставленным видам ресурсов, срокам, формам и видам поставки.Экономические мероприятия предусматривают:-экономическое обоснование предложений, направленных на улучшение используемых ресурсов и управления ими, а так же их экономический анализ;-материальную ответственность управленческих служб и подразделений предприятия, отделов, бригад, рабочих и служащих за перерасход и порчу материальных ценностей из-за невыполнения основных требований технологических процессов и др.Совершенствование нормирования производственных запасов, улучшение показателей оборачиваемости, ускорение продвижения материальных ресурсов до мест потребления и уменьшение уровня их запасовспособствует увеличению объемов его производства, повышению качества выпускаемой продукции и последовательному снижению материалоемкости изготавливаемой продукции.К мероприятиям, способным положительно повлиять на финансовую устойчивость и деловую активность ОАО «Красцветмет», можно отнести мероприятия по оптимизации дебиторской задолженности предприятия. Образование дебиторской задолженности влечет за собой формирование финансового результата деятельности фирмы, несмотря на отсутствие реального притока денежных средств. Поэтому вне зависимости, оплачен товар покупателем или нет, предприятие платит налог на прибыль, включающую в себя и неоплаченную дебиторскую задолженность. В момент погашения дебиторской задолженности денежные средства предприятия увеличиваются, но это уже не оказывает влияния на величину прибыли. Таким образом, дебиторская задолженность представляет собой часть недополученной реальной прибыли предприятия.Третьим этапом в управлении дебиторской задолженностью является формирование условий предоставления кредита на основе анализа финансового состояния покупателей. Здесь же определяется необходимость выбора кредитной политики.В процессе выбора типа кредитной политики руководству предприятия следует найти компромисс между требуемым уровнем риска и ликвидностью. Поскольку увеличение объема продаж в кредит повышает рентабельность бизнеса и показатель текущей ликвидности предприятия, однако при этом увеличивает риск в отношении образования безнадежных долгов и замедляет показатели деловой активности (в частности, оборачиваемость дебиторской задолженности, которая сказывается на увеличении продолжительности финансового цикла). При этом снижается реальная ликвидность предприятия.Управление дебиторской задолженностью является частью общей политики управления оборотными активами, и тип кредитной политики предприятия тесно связан с типом управления оборотными активами. В зависимости от целей, которые ставит перед собой руководство предприятия, различают агрессивный, консервативный и умеренный типы кредитной политики. Консервативный тип кредитной политики ставит своей целью минимизацию кредитного риска, и потому предприятие не стремится к увеличению дополнительной прибыли, получаемой за счет реализации товаров в кредит. Механизм реализации данной кредитной политики заключается в применении более жестких условий кредитования: тщательный отбор потенциальных дебиторов, уменьшение срока кредитования, установление жестких лимитов и увеличение стоимости обслуживания долга. Посредством такого управления повышается ликвидность дебиторской задолженности, доля оборотных активов предприятия в общей сумме активов снижается до 40% и менее, а оборачиваемость оборотных активов существенно ускоряется до 50 дней. Однако это не означает, что основной акцент должен быть сделан исключительно на применении жестких методов истребования образовавшейся задолженности.К управленческим решениям по проведению мероприятий управления дебиторской задолженностью ОАО «Красцветмет» можно отнести: контроль за состоянием расчетов с покупателями и соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей, так как значительное повышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации и привлечение дополнительных дорогостоящих источников финансирования;расширение круга потребителей с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями;использование системы скидок при долгосрочной оплате.Для организации контроля над дебиторской задолженностью юридических лиц следует:регулярно оповещать должников о наступлении сроков оплаты,тщательно отслеживать поступление оплаты, осуществлять сверку взаиморасчетов,вести сбор информации о финансовом состоянии дебиторов,проводить анализ оборачиваемости задолженности по отдельному дебитору,периодически пересматривать предельную сумму кредита,использовать возможности оплаты векселями и другими ценными бумагами,оговаривать принципы расчетов с клиентами в следующий период,при необходимости требовать предоставление залога под обеспечение дебиторской задолженности, обращаться в страховые компании для страхования кредита (соразмерив стоимость страховки и величину возможных безнадежных долгов),своевременно выявлять просроченную задолженность и осуществлять меры по ее взысканию путем взаимозачетов, расчетов непрофильными активами или основными средствами,при невозможности востребовать задолженность самостоятельно, пользоваться услугами организаций, взыскивающих долги;продавать долги дебиторов банкам и прочим организациям на основе договора цессии, если затраты на самостоятельное взыскание задолженности превышают сумму дисконта, с которым выкупается задолженность.Для обеспечения качественного контроля следует регламентировать внутрифирменное управление дебиторской задолженностью, назначить ответственных и установить обязанности каждого отдела при работе с дебиторской задолженностью. В зависимости от размера компании отвечать за дебиторскую задолженность может целый отдел или отдельный сотрудник. При этом важно обеспечить тесную коммуникацию между бухгалтерией, финансовым отделом, службами маркетинга, ценообразования и т.п., а также юридическим отделом.При обнаружении просроченной задолженности, менеджеры компании посылают письменные и устные уведомления предприятию-контрагенту с требованием погасить задолженность. Стоит иметь в виду, что вероятность возврата долга тем выше, чем меньше "возраст" задолженности: примерно 70% задолженности, имеющей срок до 6 месяцев, погашается.Наиболее оптимальным вариантом является оформление векселя, который гарантирует получение денежных средств предприятием-кредитором в указанные в нем сроки. Вексель можно передать третьим лицам и, например, рассчитаться, таким образом, с собственными поставщиками. В зависимости от значимости клиента для компании, возможна пролонгация кредита. Эффективным методом погашения задолженности является уступка права требования. Причем передача права требования возможна как образовавшейся задолженности, так и будущей, которая еще не возникла. Со стороны факторинговых компаний (или банка) преимущество отдается краткосрочной задолженности, срок которой не превышает 180 дней. Существует широкое разнообразие факторинговых операций, позволяющее предприятиям выбрать наиболее приемлемую из них. Предприятие-производитель может обратиться в форфейтинговую компанию, которая предоставит ему наличные средства, выкупив его дебиторскую задолженность.Таким образом, управление дебиторской задолженностью представляет собой комплексный процесс, состоящий из анализа дебиторской задолженности, определения оптимального ее уровня, формирования кредитных условий для различных групп покупателей, контроля над своевременным погашением долгов и работы с недобросовестными заемщиками.ЗаключениеРезультаты производственной деятельности и других видов работы организации находятся в зависимости от многообразных факторов, связаны между собой и итоговыми финансовыми показателями в различной степени.Взаимодействие этих факторов имеют различия по времени, силе воздействия и характеру. Условия, приводящие к возникновению этих факторов, также различаются. Невозможно обеспечить эффективное управление, деятельностью предприятия, не проводя всестороннее исследование и оценку направления, активности и времени действия причин возникновения.Одним из факторов, оказывающих наиболее существенное влияние, являются затраты предприятия.Затраты - явление сложное и динамичное. Они заслуживают постоянного пристального внимания специалистов - экономистов, финансистов, бухгалтеров и менеджеров, ибо проблема сокращения затрат - проблема не только теоретическая, но и практическая. Вне затрат немыслима деятельность любого предприятия.В современных условиях любое предприятие обязано искать и разрабатывать индивидуальный путь развития. Для эффективного развития, оно должно содействовать росту собственной экономики и искать оптимальное соотношение между издержками и конечными результатами деятельности, изыскивать новые формы приложения капитала, находить новые, более эффективные формы доведения услуг до потребителя, проводить надлежащую рекламную политику.Повышение финансовых результатов деятельности организации на основе оптимизации управления затратами является первоосновой экономического роста предприятия – способом его выживания.Список использованных источниковНОРМАТИВНЫЕ АКТЫПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчётность организации» утверждено приказом Министерства финансов РФ от 06.07.99 №43н.Устав ОАО «Красцветмет»УЧЕБНЫЕ ПОСОБИЯАлексеева А.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности/ А.И. Алексеева. – Москва: КноРус, 2016. – С. 184. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Финансы и статистика.– М.: ЮНИТИ, 2016. – 653с.Балакова М.И. Экономический анализ. – М.: Финансы и статистика, 2016. – 135с. Волкова О.И. Экономика предприятия. – М.: Инфра, 2015. – 581-585с.Гиляровская Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Проспект, 2016. – 265-289с.Жарылгасова Б.Т., Суглобов Л.Е. Анализ финансовой отчетности. – М.: ЮНИТИ, 2015. – 200-224с.Кислов Д.В. Как читать баланс? - М.: ГроссМедиа, 2016.Ковалев, В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности [Текст] / В. В. Ковалев. - 2-е изд., перераб., и доп. -М.: Финансы и статистика, 2017. - 512сКогденко В.Г. Экономический анализ. – М.: ЮНИТИ, 2015. – 155-159 Козлова Е.П. Бухгалтерский учет в организациях. - М.: Финансы и статистика,2016. – 720-712с.Мельник М.В. Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности. –М.: Экономистъ, 2015. – 202-208с.Миллер Н.Н. Финансовый анализ в вопросах и ответах. – М.: Проспект, 2016. – 82-100с.Омае К. Мышление стратега: Искусство бизнеса по-японски. Пер. с англ. – 2-е изд.- М.: Альпина Бизнес Букс, 2016. Основы бизнес – анализа: учебное пособие. / под ред. В.И. Бариленко. М.: КНОРУС, 2017. Пожидаева Т.А., Щербакова Н.Ф., Коробейникова Л.С. Практикум по анализу финансовой отчётности: Учеб. пособие. – М.: Финансы и статистика, 2013 – 162-178с.Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности. – М.: Инфра-М, 2015. – 223-226с.Савицкая Г.В.Анализ хозяйственной деятельности организации – М.: Инфра-М, 2017Титов.С.А. Управление проектами. М.: Негосударственное образовательное учреждение высшего образования Московский технологический институт, 2015. С.104Управленческий анализ / под общ. ред. Н.А. Никифоровой – М.: Издательство Юрайт, 2013. – 402 с. Човушан Э.О., Сидоров М.А. Управление риском и устойчивое развитие. М.: РЭА, 2016. – 412 с.Чуев И.Н, Чуева Л.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. 3-е изд. М.: Дашков и К. – 2017. – 384 с.Шадрина Г.В. Экономический анализ. Теория и практика. – М.: Издательство Юрайт, 2016. – 515 с.Экономика предприятия : учебник / М.А.Морозов, Н.С.Морозова, Г.А. Карпова, Л.В.Хорева. - М. : Федеральное агентство по туризму, 2017. - 412 с.ПЕРИОДИЧЕСКАЯ ЛИТЕРАТУРААрбатская Е.А. Подходы к оценке конкурентоспособности предприятия / Е.А. Арбатская, Известия ИГЭА. – 2016. - №1 – с. 118 – 121.Афанасьев А.А. Эффективность стратегического управления предприятий по новым формам организации производства // Микроэкономика. - 2016. – N 6. - C.76-80.Баланс результативности и экономичности в динамическом нормативе / Н.Н. Погостинская [и др.] // Экономика. Бизнес. Банки. 2017. № 1 (6). С. 72–87.Жуков В.Н. Задачи учета производственных запасов//Бухгалтерский учет. – 2013. - № 9.Залезник А. Менеджеры и лидеры: есть ли разница? [Статья] // Классика "Harvard Business Review". - Москва : "Юнайтед Пресс", 2016 r.. - 2-е изд. Калужский М.Л. Закономерности институционализации электронной коммерции // Информ. ресурсы России. - 2013. - N 5. - С.19-24.Тридед А. Н. Принципы и подходы к управлению доходами предприятия // Бизнес информ. 2016. № 9. С. 8-17. ИНТЕРНЕТ-ИСТОЧНИКИОфициальный сайт ОАО «Красцветмет» - [Электронный ресурс] – Режим доступа: https://www.krastsvetmet.ru/ (дата обращения 19.05.2019)