Анализ прибыли ОАО

;
∆ПР(КР) – изменение прибыли от продаж под влиянием изменения коммерческих расходов, тыс. руб.;
∆ПР(УР) – изменение прибыли от продаж под влиянием изменения управленческих расходов, тыс. руб.;
Счет данных для анализа влияние приведен в таблице 2.6.
Таблица 2.6 – Данные для проведения факторного анализ динамики прибыли от продаж ОАО «НВМД» за 2016-2018 гг.
Показатели Сумма, тыс. руб. Доля в выручке 2016 2017 2018 2016 2017 2018 Выручка от продаж 6114343 8004120 9257905 х х х Себестоимость продаж 5633542 7258928 8668184 92,137% 90,690% 93,630% Коммерческие расходы 247828 312857 315166 4,053% 3,909% 3,404% Прибыль от продаж 232973 432335 274555 3,810% 5,401% 2,966%
1. Общее изменение прибыли (∆П) от продаж товаров, продукции, работ и услуг определяем по формуле 14:
∆ПР = ПРОТЧ – ПБАЗ (14)
где, ПР отч – величина прибыли за отчетный период;
ПР баз - величина прибыли за предшествующий период.
∆ПР 2018 = 274555 – 432335 = -157780 тыс. руб.
∆ПР 2017 = 432335 – 232973 = 199362 тыс. руб.
2. Влияние факторов на изменение прибыли от продаж рассчитывается по формуле 15:
( ПР(В) = (ВОТЧ – ВБАЗ) * ReБАЗ (15)
где, Re баз– рентабельность продаж за предшествующий период;
В отч – выручка за отчетный период;
В баз – выручка за предшествующий период.
( ПР(В) 2018 = (9257905 - 8004120) * 0,05401 = 67722 тыс. руб.
( ПР(В) 2017 = (8004120-6114343) * 0,0381 = 72006 тыс. руб.
3. Влияние изменения себестоимости продаж на прибыль учитывается по формуле 16:
(ПР(С/С) = ВОТЧ * (УдС/СОТЧ-УДС/СБАЗ) (16)
где, В отч – выручка от реализации за отчетный период;
УдС/С отч – доля производственной себестоимости в выручке за отчетный период;
УдС/С баз – доля производственной себестоимости в выручке за предшествующий период;
(ПР(С/С) 2018 = 9257905 * (0,9363 – 0,9069) = 272200 тыс. руб.
(ПР(С/С) 2017 = 8004120 * (0,9069 – 0,92137) = - 115788 тыс. руб.
Отрицательный знак говорит о положительном влиянии на рост прибыли, поскольку доля затрат сокращается, положительный знак указывает на негативное влияние.
4. Влияние изменения коммерческих расходов на прибыль учитывается по формуле 17:
( ПР(КР) = ВОТЧ* (УдКРОТЧ - УдКРБАЗ) (17)
где, В отч – выручка от реализации за отчетный период;
УдКР отч – доля коммерческих расходов в выручке за отчетный период;
УдКР баз – доля коммерческих расходов в выручке за предшествующий период;
( ПР(КР) 2018 = 9257905 * (0,03404 – 0,03909) = - 46698 тыс. руб.
( ПР(КР) 2017 = 8004120 * (0,03909 – 0,04053) = - 11568 тыс. руб.
Совокупное влияние исследуемых факторов равно изменению прибыли от продаж, что видно из результатов таблицы 2.7.
Таблица 2.7 – Результаты факторного анализа прибыли от продаж ОАО «ВНМД» за 2016-2018 гг.
Название факторов Влияние на динамику прибыли от продаж,
тыс. руб. 2017 2018 Изменение объема выручки 72006 67722 Изменение удельного веса себестоимости продаж 115788 -272200 Изменение удельного веса коммерческих расходов 11568 46698 Изменение прибыли от продаж 199362 -157780
По результатам анализа выявлено, что в 2017 году на прибыль от продаж оказывали положительное влияние все факторы. За счет роста выручки от продаж, прибыль от продаж выросла на 72006 тыс. руб. Снижение доли производственных затрат на 1,45% позволило увеличить прибыль от продаж на 115788 тыс. руб. Сокращение удельного веса коммерческих расходов на 0,14%, позволило увеличить прибыль от продаж на 11568 тыс. руб. В результате совокупного положительного влияния указанных факторов прибыль от продаж в 2017 выросла на 199362 тыс. руб.
В 2018 году факторы оказывали на прибыль от продаж разнонаправленное действие. За счет роста выручки прибыль от продаж увеличилась на 67722 тыс. руб. Снижение удельной доли коммерческих расходов способствовало увеличению прибыли от продаж на 46698 тыс. руб. Негативное влияние на прибыль от продаж оказал рост на 2,94% удельного веса производственной себестоимости, из-за которого прибыль от продаж сократилась на 272200 тыс. руб. Положительное влияние факторов не смогло компенсировать негативное воздействие от роста себестоимости продаж, в результате чего прибыль от продаж сократилась на 157780 тыс. руб. очевидно, что наибольшее влияние на изменение прибыли от продаж оказывает изменение производственных затрат организации. Именно снижение производственных затрат является резервов повышения прибыли от продаж.
Проведем анализ затрат организации на основании их деления на переменные и постоянные. Поскольку структура затрат неизвестна, анализ производится исходя из классификации представленной в отчете о финансовых результатах.
Таблица 2.8 – Показатели финансовой деятельности ОАО «НВМД»
Показатель 2016 2017 2018 Абсолютное отклонение 2017 к 2016 2018 к 2017 1 2 3 4 5 6 Выручка от реализации, тыс. руб. 6114343 8004120 9257905 1889777 1253785 Переменные затраты, тыс. руб. 5633542 7258928 8668184 1625386 1409256 Постоянные затраты, тыс. руб. 247828 312857 315166 65029 2309 Прибыль от продаж, тыс. руб. 232973 432335 274555 199362 -157780
В соответствии с приведенными данными произведем расчет маржинального дохода:
МД2016 = 6114343-5633542 = 480801 тыс. руб.
МД2017 = 8004120 – 7258928 = 745192 тыс. руб.
МД2018 = 9257905 – 8668184 = 589721 тыс. руб.
Таким образом, наибольшего размера маржинальный доход достиг в 2017 году, в 2018 году произошло снижение маржинального дохода, что говорит о негативной тенденции, так как со снижением маржинальным доходом сокращается сумма покрытия постоянных затрат.
Далее найдем относительный маржинальный доход для каждого из изучаемых временных периодов и на основании данного показателя рассчитаем точки безубыточности в стоимостном выражении. ОМД2016 = 480801/6114343 = 0,079 ОМД2017 = 745192/8004120 = 0,093 ОМД2018 = 589721/9257905 = 0,064
Вкр2016 = 247828/0,079 = 3151627 тыс. руб. Вкр2017 = 312857/0,093 = 3360402 тыс. руб. Вкр2018 = 315166/0,064 = 4947724 тыс. руб.
Как видим размер безубыточной выручки ежегодно увеличивается, это означает, что предприятию нужно реализовать большее количество товаров для того, чтобы обеспечить безубыточность деятельности. На рост величины безубыточной деятельности влияет как рост постоянных затрат, так и снижение размера маржинального дохода.
Далее рассчитаем запас финансовой прочности предприятия: ЗФП2016 = (6114343 – 3151627)/6114343*100% = 48,46%. ЗФП2017 = (8004120 – 3360402)/8004120 *100% = 58%. ЗФП2018 = (9257905 - 4947724)/9257905*100% = 46,56%. [10]
Из расчетов можно видеть, что в 2018 году запас финансовой прочности достиг наименьшего значения. Значение в 46,56%, означает, что даже при снижении выручки на 46,56%, предприятие будет оставаться безубыточным. Однако негативная тенденция должна быть детально изучена руководством компании.
Далее выясним взаимосвязь между изменениями выручки и прибыли, посредством расчета эффекта операционного рычага. ЭОР2016 = 480801/232973 = 2,064. ЭОР2017 =745192/432335 = 1,724. ЭОР2018 = 589721/274555 = 2,148. В 2018 году уровень эффекта операционного рычага принимает максимальное значение, что говорит о повышении эластичности прибыли к изменению выручки. Так, при изменении выручки на 1%, прибыль от продаж изменится на 2,148%. Это связано с сокращением запаса финансовой прочности предприятия, так как при приближении выручки к точке безубыточности эффект операционного рычага усиливается. Рост операционного рычага свидетельствует о росте рисковости деятельности.
Вывод: Рост производственных затрат и замедление темпов роста выручки, влечет сокращение уровня маржинального дохода. Рост постоянных затарт при сокращении маржинального дохода увеличивает размер безубыточной выручки, которую необходимо достичь для обеспечения рентабельности деятельности, а, следовательно, и снижает запас финансовой прочности. Все это негативной сказывается на рискованности деятельности, увеличивая операционный рычаг. Предприятию необходимо направить усилия на контроль затрат и увеличение выручки.

2.4 Анализ финансовых результатов от прочих видов деятельности

Большое влияние на финансовые результаты предприятия могут оказывать виды деятельности, не связанные с реализацией продукции. Рассмотрим динамику соотношений финансовых результатов от продаж и прочих видов деятельности для ОАО «НВМД» (таблица 2.9).
Таблица 2.9 – Структура формирования прибыли до налогообложения ОАО «НГМД» за 2016-2018 гг.
Показатель 2016 2017 2018 Абсолютное отклонение 2017 к 2016 2018 к 2017 1 2 3 4 5 6 Прибыль от продаж, тыс. руб. 232973 432335 274555 199362 -157780 Сальдо прочих доходов и расходов, тыс. руб. -112809 -201281 -107568 -88472 93713 Прибыль до налогообложения, тыс. руб. 120164 231054 166987 110890 -64067
Очевидно, что ежегодно прибыль от продаж частично покрывает убыток от прочей деятельности, что приводит к снижению общей величины прибыли до налогообложения. Таким образом, рассмотрим основные причины образования убытка от прочей деятельности. Для этого проанализируем структуру прочих доходов и расходов в таблице 2.10.
Таблица 2.10 – Структура прочих доходов и расходов ОАО «НГМД» за 2016-2018 гг.
Источник доходов  и убытков 2016 2017 2018 Темп роста 2017 г. от 2016 г. Темп роста 2018 г. от 2017 г. тыс. % тыс. % тыс. % 1 2 3 4 5 6 7 8 9 Прочие доходы 440893 100 430132 100 459283 100 97,56 106,78 Проценты к получению 36 0,01 25 0,01 25 0,01 69,44 100,00 Доходы от реализации основных средств 186 0,04 169 0,04 297 0,06 90,86 175,74 Доходы от реализации прочего имущества 411341 93,30 411303 95,62 402841 87,71 99,99 97,94 Курсовые разницы 3086 0,70 608 0,14 3934 0,86 19,70 647,04 Доходы в виде списанной кредиторской задолженности 16775 3,80 1566 0,36 322 0,07 9,34 20,56 Прочие внереализационные доходы 9469 2,15 16461 3,83 51864 11,29 173,84 315,07 Прочие расходы 553702 100 631413 100 566852 100 114,03 89,78 Проценты к уплате 45604 8,24 65179 10,32 47733 8,42 142,92 73,23 Продолжение таблицы 2.10
1 2 3 4 5 6 7 8 9 Расходы, связанные с реализацией основных средств 123 0,02 143 0,02 80 0,01 116,26 55,94 Расходы, связанные с реализацией прочего имущества 391020 70,62 403152 63,85 388682 68,57 103,10 96,41 Расходы на услуги банков 6379 1,15 6054 0,96 3326 0,59 94,91 54,94 Курсовые разницы 2306 0,42 1049 0,17 5602 0,99 45,49 534,03 Расходы в виде списанной дебиторской задолженности 5256 0,95 93081 14,74 858 0,15 1770,9 0,92 Прочие внереализационные расходы 103014 18,60 62755 9,94 120571 21,27 60,92 192,13 Сальдо прочих доходов и расходов -112809 0 -201281 0 -107569   178,43 53,44
Таким образом, можно видеть, тенденцию, что прочие расходы превышают прочие расходы, образую отрицательное сальдо от прочей деятельности. Основную составляющую прочих доходов и расходов составляют операции по реализации прочего имущества, на долю которых в разные периоды приходилось от 87 до 95% всех доходов. В составе расходов расходы по реализации прочего имущества также занимают основную долю от 63 до 70% всех расходов. еще одной составляющей прочих расходов, ежегодно декларируемых в отчетности являются расходы по уплате процентов по кредитам и займам на долю которых приходится в среднем около 10% от всех прочих расходов.
Кроме того, в отдельные периоды наблюдались специфические расходы. Так в 2016 году в составе доходов отражена списанная кредиторская задолженность в сумме 16 млн. руб.
В качестве негативного фактора можно отметить расходы по списанию дебиторской задолженности, понесенные в 2017 году в размере 93081 тыс. руб., что свидетельствует о недополучении денежных средств и проблемах со взысканием долгов с покупателей.
Кроме того, руководству необходимо обратить на существенное значение статьи расходов «прочие внереализационные расходы», которая за 2018 год составила 120571 тыс. руб., но не позволяет получить детализацию понесенных затрат и их обоснованность.
На рисунке 2.4 представлена диаграмма распределения основных составляющих прочих доходов и расходов за период





Рисунок 2.4 Структура прочих доходов ОАО «НВМД» за 2016-2018 гг.
Вывод: предприятию следует обратить внимание на структуру прочих доходов и расходов, особенно на обезличенные статьи «прочих внереализационных расходов».

2.5 Анализ чистой прибыли и ее распределения

Чистая прибыль является одним из важнейших экономических показателей, характеризующих конечные результаты деятельности предприятия. Она представляет собой совокупную (общую бухгалтерскую прибыль предприятия) прибыль, уменьшенную на сумму налога на прибыль и аналогичных платежей из нее, а также на величину прибыли от чрезвычайных обстоятельств. Рассмотрим формирование и динамику чистой прибыли ОАО «НВМД» (таблица 2.11).
Таблица 2.11 – Состав, структура и динамика чистой прибыли ОАО «НВМД»
Показатели 2016 2017 2018 Темп роста 2017 к 2016 гг., % Темп роста 2018 к 2017 гг., % сумма, тыс. руб. струк-тура, % сумма, тыс. руб. струк-тура, % сумма, тыс. руб. струк-тура, % 1 2 3 4 5 6 7 8 9 Прибыль (убыток) до налогообложения 120164 131,26 231054 128,60 166987 130,48 192,28 72,27 Налог на прибыль -27669 -30,22 -51075 -28,43 -39011 -30,48 184,59 76,38 Изменение отложенных налоговых обязательств - - - - -1296 -1,01 - - Изменение отложенных налоговых активов - - - - 1296 1,01 - - Штрафные санкции и пени за нарушение налогового и иного законодательства -947 -1,03 -316 -0,18 0 0,00 33,37 0,00 Чистая прибыль 91548 100 179663 100 127976 100 196,25 71,23



В соответствии с данными таблицы наблюдается уменьшение чистой прибыли в 2018 году на 29 %.
Основным фактором, уменьшающим чистую прибыль является сокращение прибыли до налогообложения в 2018 году на 28%.
Положительным фактом является ежегодное уменьшение штрафных санкций, за нарушение в области налогового законодательства. Так в 2016 году штрафные санкции составляли 1% от чистой прибыли, в 2017 году всего 0,18%, а в 2018 году полностью отсутствуют. Это свидетельствует о повышении налоговой дисциплины предприятия.
За счет чистой прибыли выплачиваются дивиденды акционерам предприятия, создаются фонды. Информация о распределении прибыли не известна, поэтому детально не анализировалась.


Заключение

Основным показателем эффективности деятельности любого коммерческого предприятия является его способность генерировать прибыль. Поскольку прибыль предприятия является комплексным показателем, состоящим из прибыли от продаж и прибыли от прочей деятельности, а также подвержена влиянию множества факторов, основной целью написания данной работы было исследования состава прибыли организации, ее динамики и оценки влияния на нее различных факторов.
Объектом исследования курсовой работы стали финансовые результаты гостиничного комплекса ОАО «Великоновгородский мясной двор» за 2016-2018 гг. информационной базой проведенного анализа послужили данные отчетности организации, а именно бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах.
Факторы, влияющие на финансовые результаты многообразны, поэтому их принято классифицировать по степени контроля со стороны организации (контролируемы и неконтролируемые) и по степени воздействия (интенсивные и экстенсивные).
Несмотря на многообразие факторов, влияющих на результаты деятельности предприятия, в рамках экономического анализа, принято считать основными факторами формирования прибыли от продаж:
количество и качество продукции, работ, услуг;
себестоимость продукции (услуг), включая ее составляющие;
цены на продукцию;
структурные сдвиги в составе продукции.
В рамках данной работы был проведен анализ финансовых результатов организации, оценены основные факторы влияющие на его динамику и оценены резервы роста прибыли.
Проведенный анализ позволяет сделать следующие выводы:
Выручка от оказания услуг стабильно растет, что в рамках высококонкурентной среды характеризует грамотное управление предприятием.
выявлена негативная динамика снижения прибыли от продаж и чистой прибыли. Основная причина рост производственных затрат.
Факторный анализ прибыли от продаж показал высокую чувствительность к изменению доли себестоимости в выручке, поэтом руководству следует контролировать данный показатель.
Основными резервами роста прибыли и рентабельности являются увеличение объема реализации, что возможно за счет расширения рынков сбыта и ассортимента продукции, а также контроль над производственными затратами.

Список литературы

Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть 1 (ред. 04.11.2014) [Принят Государственной Думой 16 июля 1998 года: одобрен Советом Федерации 17 июля 1998 года] // Справочная система «Консультант Плюс»
О бухгалтерском учёте: федеральный закон от 16.07.1998 № 402-ФЗ (ред. от 06.04.2015) [принят Гос. Думой 24 июня 1997 года] // Справочная система «Консультант Плюс».
План счетов бухгалтерского учёта финансово-хозяйственной деятельности организаций и инструкция по его применению: утв. приказом Министерства финансов РФ от 31.10.2000 №94н (в ред. от 08.11.2000) // Справочная система «Консультант Плюс».
Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99: утв. приказом Минфина РФ от 6 мая 1999 г. №32н // Справочная система «Консультант Плюс».
Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99: утв. приказом Минфина РФ от 6 мая 1999 г. №33н // Справочная система «Консультант Плюс».
Положение по бухгалтерскому учету «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций» ПБУ 18/02: утв. приказом Минфина РФ от 19 ноября 2002 г. №114н // Справочная система «Консультант Плюс».
Правила проведения арбитражным управляющим финансового анализа: утв. Постановлением Правительства РФ от 25.06.2003 № 367 // Гарант ̶ [Электронный ресурс] ̶ Режим доступа: http://base.garant.ru/12131539/
Бдайциева Л.Ж. Бухгалтерский учёт: учебник. – М.: Издательство Юрайт, 2011 г. – 735 с. – Серия: Основы науки.
Бочаров В.В. Финансовый анализ: учебное пособие. Стандарт третьего поколения. – СПб.: Питер, 2011 г. ̶ 240 с.
Гиляровская Л.Т. Экономический анализ: учебник для вузов ̶ М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. ̶ 615 с.
Гринев Г.П. Анализ финансовой отчетности: Учебно-методический комплекс – М: МИЭМП, 2012 г.– 50-61с.
Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие ̶ Таганрог: ТРТУ, 2012 г. ̶ 112 с.
Губина О. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности. Практикум: учебное пособие. / О. В. Губина, В.Е. Губин. – М.: ИНФРА-М, 2013 г. – 192 с.
Дроздов О. А. Система количественных показателей качества прибыли предприятия / О. А. Дроздов // Экономический анализ: теория и практика: Научно-практический и аналитический журнал, 2012 г. ̶ №17 ̶ С.22-28. – Библиогр.: с. 28.
Ефимова О.В. Финансовый анализ: учебник. ̶ 4-е изд., перераб. и доп. ̶ М.: Бухгалтерский учет, 2012 г. – 528 с.
Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия: учебник. ̶ М.: ИНФРА-М, 2014 г.
Илышева Н.Н. Анализ финансовой отчетности: учебник / Н.Н. Илышева, С.И. Крылов. – М.: Финансы и статистика; ИНФРА-М, 2011 г.– 480 с.
Климова Н.В. Бухгалтерский финансовый и управленческий учет в анализе формирования и использования экономической прибыли / Н.В. Климова // Экономический анализ: теория и практика: Научно-практический и аналитический журнал, 2012 г. ̶ №1 ̶ С.14-20. – Библиогр.: с. 20.
Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник. – 3-е изд., перераб. и доп. / А. И. Алексеева [и др.] – М.: Финансы и статистика, 2011 г. – 528с.
Крылов Э.И. Анализ финансовых результатов предприятия. Учебное пособие / Э. И. Крылов, В. М. Власова – СПб.: ГОУ ВПО «Санкт - Петербургский государственный университет аэрокосмического приборостроения», 2012 г. ̶ 256 с.
Левчаев П.А. Финансовый менеджмент и налогообложение организаций: учебное пособие. ̶ Саранск: МГИ, 2013 г. ̶ 364 с.
Луценко Ю., Лабутина О. Анализ показателей финансовой устойчивости/ Ю. Луценко, О. Лабутина // Вестник Сибирского федерального университета, 2012 г. – 20-25 с. ̶ Библиогр.: с. 25.
Лысенко Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник для вузов. ̶ М.: ИНФРА-М, 2013 г. ̶ 320 c.
Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово - экономической деятельности предприятия: учебник. / Н. П. Любушин, В. Б. Лещева, В. Г. Дьякова. ̶ М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2013 г. ̶ 471 с.
Маркин Ю.П. Экономический анализ: учебное пособие для студентов вузов. ̶ М.: Омега-Л, 2012 г. ̶ 450 c.
Медведева О.В. Комплексный экономический анализ деятельности предприятия: учебник / О.В. Медведева, Е.В. Шпилевская, А.В. Немова. ̶ Рн/Д: Феникс, 2011 г. ̶ 343 c.
Мельник М.В. Экономический анализ в аудите: учебное пособие для студентов вузов / М.В. Мельник, В.Г. Когденко. ̶ М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013 г. ̶ 543 c.
Савицкая Г.В. Экономический анализ: учебник. ̶ М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013 г. – 649 с.
Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: учебное пособие. / Н.Н. Селезнева, А.Ф. Ионова. ̶ М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013 г. – 470 с.
Соловьева Е.А. Методология анализа финансовых результатов торговой организации / Е. А. Соловьева // Сибирский торгово-экономический журнал, 2011 г. ̶ №12 ̶ 11-14 с. – Библиогр.: с. 14.
Соломатин А. Н. Экономика, анализ и планирование на предприятиях торговли – СПб.: Питер, 2011 г. – 560 с.
Филипский Д. Анализ состава и динамики прибыли [Электронный ресурс] / Д. Филипский. ̶ Электрон. текстовые данные. ̶ 2012 г. ̶ Режим доступа: http://fb.ru
Хмельницкая О. Н. Характеристика подходов к содержанию комплексного экономического анализа финансовых результатов хозяйственной деятельности / О. Н. Хмельницкая // Вестник ПсковГУ, 2014 г. – №4 ̶ 89-92 с. – Библиогр.: с. 92.
Шеремет А.Д. Методика финансового анализа: учебное пособие для вузов. / А.Д. Шеремет, Р.С. Сайфулин, Е. В. Негашев ̶ 4-е изд., перераб. и доп. ̶ М: ИНФРА-М, 2012 г. – 451 с.




ПриложенияПриложение А



Приложение Б



Приложение В


































34



60






Резервы увеличения суммы прибыли

Увеличение объема реализации


Повышение цен

Снижение себестоимости


Повышение качества

Поиск новых рынков сбыта

Реализация в оптимальные сроки