Разработка финансовой стратегии орагнизации

Таблица 11 – Прогноз по источникам финансирования деятельности АО «Газпром Газораспределение Север» на 2020 год, в тыс. руб.ПоказателиКод строкиПериодИзменения (+/-)Темп прироста201820192020 (план)2019 к 20182020 к 20192019 к 20182020 к 2019тыс. р.тыс. р.тыс. р.тыс. р.тыс. р.%%Капитал и резервыУставный капитал13105555550000,00Переоценка внеоборотных активов1340319156121915611504944,94-1000000-686616,061-31,33-31,33Добавочный капитал (без переоценки)13501660792172780917278096701704,040,00Резервный капитал13603330000,00Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)13705122156239703236987111755261301721,82418,77Итого капитал и Резервы1300536462645433986469798,94-8212281926400,939-15,3142,40IV Долгосрочные обязательстваОтложенные налоговые обязательства142053404721505340418746-1874635,1-25,98Прочие обязательства145014852714906835606821342156-930001903,64-62,39Итого по разделу IV140020193115628336140861360902-948747673,94-60,71Краткосрочные обязательстваКредиторская задолженность1520211674739701456268528027-283433249,45-38,32Доходы будущих периодов1530605957443000-315-2744-5,2-47,77Оценочные обязательства154075390939487533018558-1861824,62-19,82Итого по разделу V1500293123839393534598546270-304795186,36-36,31Баланс1700485968069456247618482,942085944672858,938742,929,69Полученные данные свидетельствуют о том, что у организации по итогу 2019 года имеется значительное количество нераспределенной прибыли, и при этом она оплачивает существенные проценты по кредитам. Считаем, что необходимо часть нераспределенной прибыли организации отправить на погашение срочных долгов. Но при этом проведение новых мероприятий позволит организации получить новую сумму нераспределенной прибыли и по итогу 2020 года будет увеличена на 418,7%. Далее сумма долгосрочных обязательств будет сокращена на 60,71%, а сумма краткосрочных снизится на 36,31%.Для успешного развития деятельности необходимо, чтобы рентабельность чистых активов была выше средневзвешенной стоимости капитала, тогда предприятие способно выплатить не только проценты по кредитам и объявленные дивиденды, но и реинвестировать часть чистой прибыли в производство. Также представим анализ предполагаемого улучшения показателей рентабельности в табл. 12.Таблица 12 - Анализ фактических и плановых значений показателей рентабельности деятельности АО «Газпром Газораспределение Север»№ п/пНаименование2019 факт2020 планЧистая прибыль, тыс. руб.71 340311 300,6Чистые активы, тыс. руб.4 549 1426 466 799Основные фонды (среднее за год), тыс. руб.4 901 3925 869 445Всего активов (среднее за год), тыс. руб.5 902 6527 282 053,47Финансовые вложения (среднее за год), тыс. руб.442 666,5619 979Рентабельность чистых активов (стр.1/стр2)*100, в %1,574,81Общая рентабельность производственных фондов (стр.1/стр.3)*100, в %1,465,30Рентабельность всех активов (стр.1/стр.4)*100, в %1,214,27Рентабельность финансовых вложений (стр.1/стр.5)*100, в %16,1250,21За счет введения предлагаемых нами мероприятий организации удастся добиться увеличения рентабельности чистых активов с 1,57% до 4,81%; общей рентабельности производственных фондов с 1,46% до 5,3%; рентабельности всех активов с 1,21% до 4,27% и рентабельности финансовых вложений с 16,12% до 50,21%.Рисунок 8 - Результаты улучшения платежеспособности компании путем увеличения прибылиИсточник: Составлено авторомРассмотрим экономическую эффективность от предлагаемых мероприятий на период в три года (рисунок 8). То есть, мы предполагаем, что за счет введения мероприятий в 2020 году удастся несколько увеличить себестоимость (на 4,53%) за счет поиска новых клиентов и заключения с ними долгосрочных контрактов. И роста выручки на 2,91%. В итоге к 2020 году при сохранении рыночной конъюнктуры и финансового положения организации можно будет добиться роста прибыли от продаж на 3,77% (данный рост будет обусловлен увеличением количества прочих доходов, например, от вложения средств под проценты и т.д).Чтобы увеличить прибыль на 100 тыс. руб., необходимо и снизить затраты на 100 тыс. руб. Тем самым при неизменной выручке мы получаем больше прибыли. Данный вариант по снижению затрат и увеличению объема прибыли, путем поиска недорогих по себестоимости строительных материалов, но отвечающих стандартам качества, более приемлем, чем увеличение прибыли за счет наращивания объемов продукции и услуг. Таким образом, устранения негативных тенденций использования оборотных средств и организация мероприятий, направленных в сторону предложенных путей повышения эффективности использования оборотных средств, помогут предприятию улучшить свою хозяйственную деятельность в целом и укрепить занимающее положение на рынке. Недостаточный контроль и анализ оборотных средств в наибольшей степени способствует возникновению рисков, обусловленных структурой и объемов оборотных активов, нехватка денежных средств, недостаточность кредитных возможностей предприятия, которая в перспективе угрожает потерей ликвидности и другие.ЗаключениеПоложение современного развития Российской Федерации, при котором организациям приходится постоянно выходить из кризисной ситуации, также им приходится определять и особенные требования к уровню финансовой устойчивости в качестве стратегического фактора финансовой безопасности в работе организации, а также роста уровня ее деловой активности и инвестиционной привлекательности. Положение глобализации экономического пространства демонстрирует наличие того факта, что вопросы, связанные с управлением уровнем платежеспособности организации, могут быть выделены как наиболее актуальные. Решение этой проблемы заставляет все организации совершенствовать концепции в области управления финансовой устойчивости компании, поскольку может прямо повлиять на итоги такой системы управления. Благодаря планированию можно стабилизировать деятельность организации в условиях непредсказуемости рыночных отношений. У планирования имеется два тесно взаимосвязанных аспекта: общеэкономический – с позиции теории организации; управленческий – в качестве функции менеджмента, суть которой состоит в прогнозировании деятельности организации и умении применять данный прогноз в целях развития. У финансового планирования имеется ряд преимуществ, а именно: 1. Благодаря планированию можно обеспечить применение положительных возможностей в условиях переменной рыночной конъюнктуры и можно прояснить ряд возникающих трудностей; 3. Планированием производится стимулирование управленческой деятельности, обеспечение четкой координации действий между структурными подразделениями организации; 5. Руководство будет обеспечено всеми необходимыми данными; 6. Происходит оптимизация распределения ресурсов.В ходе стратегического планирования каждая организация всесторонне оценивает свое финансовое состояние, определяет возможность увеличения финансовых ресурсов и выявляет направления наиболее эффективного их использования. Финансовое планирование осуществляется на основе анализа информации о финансах хозяйствующего субъекта, получаемой из бухгалтерской, статистической и управленческой отчетности.Практическим объектом для исследования была выбрана компания АО «Газпром Газораспределение Север», которая занимается распределение газообразного топлива по газораспределительным сетям. Для оценки имеющейся стратегии компании проводился анализ основных показателей финансового состояния. Проводимый расчет показал наличие следующих проблем, снижающих эффективность имеющейся стратегии:- организация имеет несбалансированность запасов и кредиторской задолженности. На конец анализируемого периода платежеспособность предприятия снизилась;- коэффициент краткосрочной задолженности показывает преобладание краткосрочных источников в структуре заемных средств, что является негативным фактом, который характеризует ухудшение структуры баланса и повышение риска утраты финансовой устойчивости;- небольшое снижение доли чистой прибыли в выручке – это говорит о том, что в целом эффективность всей финансово-хозяйственной деятельности предприятия несколько уменьшилась;- длительность одного оборота оборотных средств увеличилась, что является негативным фактором для предприятия;- за период 2018-2019 гг. длительность операционного цикла увеличилась, что негативно характеризует деятельность организации.Для того чтобы добиться более высоких финансовых и экономических показателей компании были предложены следующие мероприятия, которые должны быть внесены в составе новой стратегии на 2020-2021 годы:- проведение анализа конструктивных и производственных недостатков, выявление слабых мест продукции, влияющих на безопасность эксплуатации сетей газораспределения;- определение функций управления текущей деятельностью по контролю качества используемой продукции и возложение на отдельное структурное подразделение;- при проектировании в техническом задании установление требования о применении в составе проектируемых объектов материалов, имеющих сертификацию ГАЗСЕРТ;- осуществление разработки типовых технических заданий на закупку продукции, учитывающих требования к продукции, установленные документами стандартизации в сфере газораспределения;- при проведении закупок применение в качестве критерия качества продукции требования о наличии сертификата соответствия Системы ГАЗСЕРТ;- для контроля приобретаемой продукции при приемке товара от поставщиков, проведение проверки соблюдения условий и сроков договоров, а также реализация осуществления входного контроля через приемочную комиссию, привлечение при этом представителей изготовителя, некачественная продукция будет возвращаться поставщику, будут готовиться претензии;- при осуществлении технического надзора ГРО за строящимися объектами сетей газораспределения должно проверяться наличие сертификатов соответствия на применяемые материалы, трубы, оборудование, технические устройства и т.д.;- вести учет недобросовестных поставщиков, производителей некачественной продукции, выявлять марки и типы оборудования, не соответствующие предъявляемым требованиям.Библиографический списокКонституция Российской Федерации (принята всенародным голосованием 12.12.1993) (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 N 6-ФКЗ, от 30.12.2008 N 7-ФКЗ, от 05.02.2014 N 2-ФКЗ, от 21.07.2014 N 11-ФКЗ) [Электронный ресурс] // Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». Режим доступа:http://www.consultant.ru/Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 N 51-ФЗ[Электронный ресурс] // Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». Режим доступа:http://www.consultant.ru/Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от 31.07.1998 N 146-ФЗ [Электронный ресурс] // Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». Режим доступа:http://www.consultant.ru/Федеральный закон от 26.10.2002 N 127-ФЗ (ред. от 27.12.2018) «О несостоятельности (банкротстве)»[Электронный ресурс] // Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». Режим доступа:http://www.consultant.ru/Алексеев, М.А. Влияние манипулирования финансовой отчетностью на оценку стоимости компании [Текст] / М.А. Алексеев, М.Ю. Савельева, С.А. Слайковский // Сибирская финансовая школа. - 2017. – № 1 (120). – C. 107-110.Баскакова О.В, Мачабели М.Ш. Экономика организации. – М.: Дашков и Ко. 2019 – 494 С.Васильева, Л.С. Оценка бизнеса. [Текст]: Учебное пособие / Л.С. Васильева. - М.: КноРус, 2019. - 320 c.Грибов В.Д. Экономика организации [Текст]: Учебное пособие / В.Д. Грибов. – М.: КноРус, 2018 – 408 с.Деева Е.А. Левшова М.Д. Затратный подход к оценке стоимости предприятия [Электронный ресурс] - Режим доступа: https://elibrary.ru/item.asp?id=28316300&Захаров И. В. Бухгалтерский учет и анализ [Текст]: Учебное пособие / И. В. Захаров, О. Н. Калачева / под ред. И. М. Дмитриевой. — М.: Юрайт, 2017. — 423 с.Касьяненко, Т. Г. Анализ и оценка рисков в бизнесе. [Текст]: учебник и практикум для бакалавриата и магистратуры. - Москва: Юрайт, 2019 - 381 с.Кулагина, Н. А. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия [Текст]: Учебное пособие /Н.А. Кулагина. - Москва: Юрайт, 2019. - 135 с.Кошкарова, А.С. Теоретические основы оценки: понятие, виды и принципы [Текст] / А.С. Кошкарова, А.А. Ильясова // Научное обозрение. Экономические науки. - 2017. - № 1. - С. 43-49Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет (финансовый и управленческий) [Текст]: учебник / Н.П. Кондраков. — 5-е изд., перераб. и доп. — М. : ИНФРА-М, 2017. — с.127..Лелькова Т. Э. Методики анализа финансовых результатов [Текст]: // Молодой ученый. — 2017. — №11. — С. 231-234Леонова, М.А. Выявление ключевых факторов стоимости и оценка их влияния на стоимость компании [Текст] / М.А. Леонова, С.С. Пискунов // Вектор экономики. 2017. № 11. - С. 47.Лукаш Ю.А. Анализ финансовой устойчивости и пути ее улучшения [Текст]: учебник / Ю.А. Лукаш. – М.: Флинта, 2016 – 300 с.Милкова О.И. Экономика и организация предприятия [Текст]: учебник / О.И. Милкова. –М.: Юрайт, 2019 – 465 с.Мельник, М. В. Экономический анализ [Текст]:учебник и практикум для среднего профессионального образования / М.В. Мельник. - Москва: Юрайт, 2019. - 261 с.Милованов Д. Ю., Исаева Г. В., Зенкович В. Г. Методы оценки финансового состояния организаций [Текст]:// Молодой ученый.— 2018.— №22. — С. 426-427.Мельник М.П. Теория экономического анализа [Текст]: учебник / М.П. Мельник. — М.: Юрайт, 2018. — 262 с.Погодина Т.В. Финансовый менеджмент [Текст]: учебник / Т.В. Погодина.– М.: Юрайт, 2017. – 440 с.Романова Е. Г., Кудинов С. С. Научные подходы к определению прибыли организации [Текст]: // Молодой ученый. — 2016. — №26. — С. 373-376. Румянцева Е.Е. Экономический анализ [Текст]: учебник / Е.Е. Румянцев. — М.: Юрайт, 2016. — 381 с.Рудык, Б. М. Математический анализ для экономистов. [Текст]:учебник и практикум для академического бакалавриата / Б.М. Рудык. - Москва: Юрайт, 2019. - 356 с.Сергеев И.В., Веретенникова И.И. Экономика организации [Текст]: учебник /И.В. Сергеев. – М.: Юрайт, 2018. – 511 с.Финансовая отчетность АО «Газпром Газораспределение Север» за 2017-2019 годыАкопян А.Г., Краснюк Л.В. Исследование концепции анализа и оценки финансовых результатов деятельности организации [Электронный ресурс] – -  Режим доступа: URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=32564260Белова Н.В. Особенности формирования прибыли в российских коммерческих организациях [Электронный ресурс] – Режим доступа: URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=29218842Войко А.В. Моделирование вероятности банкротства строительных организаций в Российской Федерации [Электронный ресурс] – Режим доступа: URL: https://cyberleninka.ru/article/n/18315319Гайнаншин М.Ф., Дубинкина Л.В. Концептуальные основы управления прибылью в организациях в современных условиях [Электронный ресурс] – Режим доступа: URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=32591217Дербичева А.А. Формирование модели анализа финансового результата деятельности организации [Электронный ресурс] – Режим доступа: URL: https://cyberleninka.ru/article/n/formirovanie-modeli-analiza-finansovogo-rezultata-deyatelnosti-organizatsiiЕгорова А.О. Понятие и сущность эффективности деятельности предприятия. Вестник магистратуры. 2017. № 12-3(75). С. 26Ильин А.А. Методы управления прибылью предприятия [Электронный ресурс] – Режим доступа:URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=30622090Колачева Н.В., Быкова Н.Н. Финансовый результат предприятия как объект оценки и анализа [Электронный ресурс] – Режим доступа: URL: https://cyberleninka.ru/article/n/finansovyy-rezultat-predpriyatiya-kak-obekt-otsenki-i-analiza.pdfКарминский А.М., Бурехин Р.Н. Сравнительный анализ методов прогнозирования банкротств российских строительных компаний [Электронный ресурс] – Режим доступа:URL: https://cyberleninka.ru/article/n/sravnitelnyy-analiz-metodov-prognozirovaniya-bankrotstv-rossiyskih-stroitelnyh-kompaniyКыштымова Е.А., Чернышова О.О. Анализ факторов повышения качества прибыли в механизме управления организацией [Электронный ресурс] – Режим доступа:URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=32472296ТЭК России в 2019 году: итоги производства [Электронный ресурс] – URL: https://sdelanounas.ru/blogs/129952/Приложение А.Бухгалтерский баланс АО «Газпром Газораспределение Север» за 2017-2019 годы, тыс. руб.Продолжение приложения АПродолжение приложения АПриложение Б.Отчет о финансовой деятельности организации за 2018-2019 годы, тыс. руб.Приложение В. Отчет о финансовой деятельности организации за 2017-2018 годы, тыс. руб.